5月7日，益豐藥房獲信達證券買入評級，近一個月益豐藥房獲得9份研報關注。
研報預計，公司2024-2026年營業收入分別爲277.31億元、340.81億元、416.1億元，同比增速分別爲23%、23%、22%，實現歸母淨利潤分別爲17.66億元、21.9元、27.11億元，同比分別增長25%、24%、24%。研報認爲，2024Q1公司扣非歸母淨利潤增速表現亮眼，且扣非歸母淨利潤增速快於營業收入增速，主要系2024Q1公司銷售費用率同比下降1.2個百分點，公司淨利率同比提升0.26個百分點，達到7.47%。公司堅持區域聚焦發展戰略，門店持續穩健擴張。公司順應國家政策，線上線下全渠道承接醫院處方外流。
風險提示：零售藥房市場競爭加劇、醫保政策變動風險、稅收政策變動風險、門店擴張不及預期、併購整合不順利、商譽減值風險。
