4月22日,博隆技術獲開源證券買入評級,近一個月博隆技術獲得1份研報關注。
研報預計公司2023-2025年營業收入分別爲12.90/15.74/20.50億元;歸母淨利2.97/3.64/4.84億元。研報認爲,公司下游合成樹脂擴產積極,市佔率有望持續提升,未來增量可觀。公司已獲得金龍魚、合盛硅業、拜耳等非樹脂行業頭部客戶訂單,市場開拓順利。公司在2020年收購意大利格瓦尼100%股權,發力海外佈局,2020-2022年公司海外收入從388萬歐元增長至795萬歐元,未來有望持續提升。政策支持設備更新,同時化工行業需求持續改善,拉動設備投資需求回暖,公司將持續受益。
風險提示:下游資本開支下降,行業競爭加劇風險,拓品類進展不及預期。