4月22日,開立醫療獲西南證券積極關注評級,近一個月開立醫療獲得11份研報關注。
研報預計公司24-26年的歸母淨利潤預計爲5.9、7.7、9.7億元。研報認爲,公司23年實現營收21.2億元(+20.3%),實現歸母淨利潤4.5億元(+22.9%),實現扣非歸母4.4億元(+29.5%)。23年收入端符合預期。在消化與呼吸內鏡領域,公司推出了HD-580系列內鏡,相比HD-550系列內鏡,該產品在圖像質量和臨床細節表現上有大幅提升,公司軟鏡產品在鏡體操控+圖像質量方面達到了國內領先水平。在微創外科領域,公司的SV-M4K100系列硬鏡獲得了認證,並啓動了多個外科研發新項目,逐漸形成了外科科室的整體解決方案。
風險提示:匯率波動風險;新產品研發、註冊及認證風險;海外業務拓展不及預期風險;市場競爭導致產品價格大幅下降的風險。