①不同於雲南白藥“金盆洗手”，吉林敖東公告擬使用不超10億元進行證券投資，近4年證券投資合計卻虧近9億元。②百大集團一季度因持有股票公允價值變動致淨利同比大增超9倍，士蘭微去年投資虧損4.5億；③梳理A股上市公司證券投資情況（附表），中國交建、安德利持有證券數量分列第一和第二。
財聯社4月20日訊（編輯 俞琪 若宇）隨着2023年年報及2024年一季報進入披露高峰期，上市公司的“炒股”成績單也成爲一大看點。百大集團週四晚間公告，一季度淨利潤3630.12萬元，同比增長940.84%，主要系本期股票公允價值變動損失減少所致。被市場一度認爲是“炒股養家”的蘭州黃河週三盤後公告，2023年淨虧損0.47億元，當期證券投資賬面淨收益爲-0.29億元。總市值超300億元的半導體芯片個股士蘭微在4月8日晚披露的年報中表示，2023年淨利潤虧損3578.58萬元，主要系公司持有的其他非流動金融資產中昱能科技、安路科技股票價格下跌，導致其公允價值變動產生稅後淨收益-4.52億元。
炒股路上有賺有虧的同時，在今年A股市場震盪加劇的背景下炒股的上市公司亦是有進有退。吉林敖東周二晚間公告擬使用不超過10億元閒置自有資金進行證券投資。而同爲藥企的雲南白藥則在1月接待機構調研時表示，公司已於2023年三季度退出全部二級市場證券投資，並計劃於2024年不再開展二級市場證券投資業務。分析人士指出，上市公司在資金充裕時“炒股”可視爲一種獲取較高收益的方式，但投資二級市場始終只是資金管理的手段之一，更多的還是要回歸主業，提升基本面水平。
據Choice數據顯示，截至4月19日，在剔除主營或兼營金融服務的“專業隊”後，A股共有390家上市公司披露2023年證券投資情況，合計金額約1954億元。具體金額方面，寧德時代、山東黃金和中國交建參與證券投資金額排名前三，分別爲309.07億元、127.97億元和97.49億元。此外，海螺水泥、建發股份、吉祥航空、寧滬高速、ST易購、上汽集團及普洛藥業參與證券投資金額超40億元。具體情況見下圖：
在持有證券數量方面，中國交建、安德利和中國鐵建位列前三，持有證券數量分別爲43只、27只和23只。此外，復星醫藥、大衆公用、中國中鐵、中文傳媒、重慶路橋、冠城大通、上汽集團、建發股份、美的集團、招商公路、長源東谷、上海電氣、中國寶安、中國能建、寧波聯合、神宇股份、比亞迪、中國中冶、百聯股份、吉林敖東、大衆交通、大名城、永安藥業和中國武夷2023年持有證券數量亦在10只以上。具體情況見下圖：
▌吉林敖東越虧越“上頭”豪氣追加10億炒股 “炒股大戶”安德利手持26只A股股票不如炒自己？
4月16日晚間，吉林敖東披露2023年年報，全年營業收入34.49億元，同比增長20.25%；歸母淨利潤14.60億元，同比下降18.01%。對於出現增收不增利的情況，有媒體採訪公司相關負責人了解到，原因主要爲公司長期股權投資上，聯營企業整體利潤減少。截至2023年末，吉林敖東金融性資產爲16.58億元，去年公允價值變動減少1.11億元，並且自2020年至2023年，吉林敖東已在證券投資上四連虧，合計虧損額近9億元。
然而，披露年報彼時，吉林敖東公告，擬使用不超過10億元的閒置自有資金進行證券投資。追溯吉林敖東的炒股之路，據媒體報道，吉林敖東早在2004年入股廣發證券後便不斷在A股市場加碼投資。2023年年報顯示，公司持有遼寧成大、第一醫藥、南京醫藥、亞泰集團、浦發銀行及中國平安6家A股上市公司的股權，還持有綠葉製藥、海通證券和東陽光長江藥業三家港股上市公司股權。
值得一提的是，同爲藥企的雲南白藥此前亦沉迷炒股並被冠以“股神”頭號。不過在2021年和2022年連續兩年遭投資虧損後，雲南白藥1月17日通過披露《投資者調研會議記錄》對外表示，公司已退出全部二級市場證券投資，並計劃2024年不再開展二級市場證券投資業務。
當前來看，A股上市公司中不只吉林敖東如此癡迷“炒股”。從持有證券數量方面，中國交建、安德利和中國鐵建位列前三。若考慮資金體量，總市值約150億元的安德利無疑算是“炒股大戶”。數據顯示，截至2023年末安德利的證券投資金額合計達4.82億元，當期虧損3475.14萬元，而公司當期的歸母淨利潤爲2.55億元。具體來看，公司持有26只A股股票，包括中芯國際、陝西能源、用友網絡、中銀證券、浪潮信息、兗礦能源、上機數控等；此外公司還投資涵蓋農業ETF、券商ETF、軍工ETF等多隻熱門ETF。
二級市場方面，安德利週五收盤漲停，3月20日迄今公司股價累計最大漲幅達121.31%。
▌炒股副業變主業？百大集團Q1持有股票的公允價值變動損失減少導致淨利同比猛增超9倍 士蘭微投資虧4.5億致上市21年來首虧
不可否認的是，當上市公司逐漸加碼證券投資業務，在業績上的體現就會尤爲明顯。總市值26億元的商品零售企業百大集團4月18日盤後公告，2024年第一季度，公司實現營業總收入5893.45萬元，同比增長4.29%；歸母淨利潤3630.12萬元，同比增長940.84%；扣非淨利潤2185.00萬元，同比下降14.89%。資料顯示，百大集團主要業態爲百貨商場，今年一季度商品零售業務業績承受一定壓力，營收同比減少4.27%。
對於一季度淨利暴增，百大集團在公告中指出，主要原因是持有股票的公允價值變動損失減少所致。同時披露的二級市場投資情況顯示，公司今年2月通過二級市場轉讓全部16金地02債券，收回資金2369.61萬元；3月通過二級市場轉讓一攬子股票（滬深300指數跟蹤）、港股中信銀行和中國銀行，收回資金5027.37萬元。截至一季度末，百大集團持有二級市場股票杭州銀行期末市值1.5億元，金地商置期末市值1.26億元，合計2.76億元。
俗話說“股市有風險，投資需謹慎”。在百大集團公告前一天，被市場一度認爲是“炒股養家”的昔日“西北啤酒王”蘭州黃河公告，2023年實現營收2.41億元，同比減少9.47%；淨虧損0.47億元，虧損同比增加。公司當年證券投資賬面淨收益爲虧損2943.62萬元。
資料顯示，蘭州黃河主要從事“黃河”“青海湖”雙品牌系列啤酒和“黃河”系列麥芽等產品的生產和銷售，啤酒和麥芽的產銷佔到全部主營業務90%以上。但在市場份額減少、產銷量下滑的困境下，蘭州黃河於2010年開啓了證券投資的副業，並在入市首年通過重倉深發展A、中國聯通等多隻個股成功投資獲利1.09億元，當年公司實現歸母淨利潤1.02億元。不過，炒股的盈虧波動亦導致公司業績的不穩定，在2015年至2022年，蘭州黃河業績呈現虧損的情況多爲證券投資的損失所致。有業內人士坦言，蘭州黃河在炒股這條路上越走越遠，不僅影響了主業發展，也讓公司面臨更大的經營風險。
此外，半導體細分龍頭士蘭微同樣面臨“炒股”虧損導致業績變臉的尷尬處境。其4月8日盤後披露年報，公司2023年實現營業收入爲93.4億元，同比增長12.77%；歸屬於母公司股東的淨利潤虧損3578.58萬元，上年同期盈利10.52億元。數據顯示，2023年是公司自2003年上市以來的史上首次年度虧損。公告同時披露，士蘭微歸屬於母公司股東的淨利潤出現虧損的主要原因系公司持有的其他非流動金融資產中昱能科技、安路科技股票價格下跌，導致其公允價值變動產生稅後淨虧損4.52億元。
據此前媒體報道，針對網絡上“士蘭微大虧損，原因：買芯片股票”等類似說法，士蘭微董秘陳越發文稱，如果公司在二級市場買賣有價證券，一般要作爲交易性金融資產列報，而不是作爲其他非流動金融資產列報。公司賬面持有的其他非金融資產，系公司長期股權投資取得的權益性資產，因該資產對應的被投企業上市，公司根據有關規定，在報告期末採用活躍市場價格（二級市場股價）厘定其公允價值。公司期末持有的安路科技、昱能科技股票就是屬於這種情形。報告期內公司業績下降有多個原因。希望投資者能根據事實做出理性判斷。