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氢能公司「重塑能源」,递交IPO招股书,拟香港上市,中金独家保荐

氫能公司「重塑能源」,遞交IPO招股書,擬香港上市,中金獨家保薦

瑞恩資本RyanbenCapital ·  03/01 13:26

2024年2月29日,上海重塑能源集團股份有限公司 Shanghai REFIRE Group Limited(以下簡稱“重塑能源”)在港交所遞交招股書,擬在香港主板IPO上市。

 

重塑能源招股書鏈接:

https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2024/106272/documents/sehk24022901511_c.pdf

主要業務

重塑能源,成立於2015年,作爲一家以市場化爲導向並具備全球化視野的中國領先氫能科技企業,致力於用氫能科技創造可持續發展的未來,專注於氫燃料電池系統、氫能裝備及相關零部件的設計、開發、製造和銷售,並提供氫燃料電池工程開發服務。

根據弗若斯特沙利文的數據,

  • 按2022年已售重卡氫燃料電池系統的總輸出功率計,重塑能源位居中國氫燃料電池系統市場第一,市場份額爲25.9%;

  • 按截至2023年9月30日已售安裝燃料電池系統的燃料電池汽車的累計行駛里程計,重塑能源位居中國氫燃料電池系統市場第一;

  • 重塑能源是中國氫燃料電池領域內,首家同時實現自主研發及量產燃料電池電堆、膜電極、雙極板的企業;

  • 重塑能源亦是氫能技術的先行開拓者,是氫燃料電池行業首家同時佈局質子交換膜(PEM)和鹼性電解水(ALK)電解產品的企業;

  • 重塑能源爲中國氫燃料電池領域首家實現了專有氫燃料電池系統海外商業化應用的公司,獲得多項國際認證;

  • 截至2023年9月30日,重塑能源的氫燃料電池系統已爲中國超過5,000輛燃料電池汽車提供動力、累計安全行駛里程數超1.6億公里、幫助減少碳排放超9萬噸,創行業領先記錄。

重塑能源的產品及服務組合涵蓋制氫(上游供應)到氫能應用(下游應用於商用車、發電站、工程機械等領域)的氫能全產業鏈,實現了氫氣和電的協同應用,實現了氫氣和電的協同應用,從而形成了一個「電-氫-電」的新的商業模式。重塑能源與國內外領先的商用車製造商、汽車配件製造商和能源企業建立並保持牢固的業務關係,包括宇通、一汽解放、杭叉、正泰集團、日本豐田汽車、德國大陸集團、舍弗勒集團等。

重塑能源的收入主要來自銷售氫燃料電池系統及零部件、提供氫燃料電池工程開發服務、銷售氫能裝備及相關零部件、其他(主要包括提供售後服務)。

重塑能源的氫燃料電池系統包括2016年發佈Caven系列,以及2020年之後發佈的Prisma鏡星系列,均搭載自研的燃料電池電堆;各類燃料電池系統零部件,包括但不限於燃料電池電堆、膜電極、雙極板、氫循環系統、直流升壓轉換器及燃料電池控制器等;公司亦提供提供氫燃料電池工程開發服務,以滿足客戶的具體工程需求;重塑能源於2023年8月開始推出用於高純度制氫的產品,如質子交換膜純水電解制氫系統、制氫電源和鹼性電解槽先進電極,主要出售予制氫設施及氫能裝備製造商。

股東架構

招股書顯示,重塑能源在上市前的股東架構中,

林先生,持股14.55%;

林先生控制的員工持股計劃平台上海蔚清、上海蔚瀾、上海蔚鏡分別持股4.49%、1.48%、1.43%;

中國石化(600028.SH,00386.HK),通過中石化資本持股14.33%;

春陽資本,通過鵬凡之濱、春陽頌騰、京隆寶羅、春陽泓信分別持股3.69%、1.62%、1.23%、0.28%;

張秀英女士,持股4.75%;

國家制造業基金,持股4.59%;

一汽解放(000800.SZ),持股4.43%;

宇通客車(600066.SH),通過鄭州雲杉持股4.14%;

萬景照先生(宇通一致行動人),持股0.17%;

摯信二期,持股2.70%;

摯信新經濟,持股0.90%;

謙石禾潤,通過謙石晟新、謙石灃禾分別持股2.56%、0.37%;

馬晶楠女士,持股2.17%;

張家港博華,持股2.11%;

宇通客車,持股1.84%;

中津創新,持股1.84%;

惠洋資本,通過惠清京諾、魯平京能分別持股1.76%、1.41%;

君聯通道,通過君聯成業、君聯秉德分別持股1.50%、0.90%;

紅杉瀚辰,持股1.38%;

君澤三號,持股1.38%;

水木氫源,持股1.23%;

全村創業,通過謙石國新、謙石正新分別持股1.22%、1.21%;

嘉元科技,持股1.07%;

鏡像資本,持股0.96%;

三行智祺,持股0.90%;

德載厚啓成,持股0.71%;

豐田通商,持股0.71%;

惟明創投,持股0.61%;

湖北凱輝能源,持股0.61%;

海南永衡,持股0.50%;

和諧錦弘,持股0.46%;

華建誠鼎,持股0.46%;

溫州浙民,持股0.46%;

嘉興氫能,持股0.46%;

上海盛悅泓,持股0.46%;

賽付斯股權投資,持股0.39%;

寧波嘉展,持股0.35%;

寧波元貫,持股0.34%;

凱鼎鴻泰,持股0.31%;

沈祥龍先生,持股0.31%;

蘇州衆恒,持股0.28%;

曹鴻偉先生,持股0.28%;

曉富炬逞,持股0.24%;

馮燕女士,持股0.20%;

東方電氣,持股0.19%;

聯明機械,持股0.18%;

寧波旭澄,持股0.18%;

無錫彬倪,持股0.18%;

天津翀旻,持股0.12%;

高瓴裕潤,持股0.09%;

珠海龐恒,持股0.09%;

杭州實業,持股0.09%;

杭州企業,持股0.09%;

宏擇控股,持股0.05%;

董事高管

重塑能源董事會由9名董事組成,包括5名執行董事(林琦先生、胡哲博士、馬晶楠女士(曾用名馬晶嵐)、翟雙博士、趙泳生先生)、1名非執行董事(劉會友先生)、3名獨立非執行董事(李偉先生、錢美芬博士、陳飛先生)。

監事會5名(武洋先生、周瑋先生、季一志先生、汪楚棋先生(曾用名汪奇)、孫北先生)。

除執行董事外,高管包括副總裁兼董事會秘書鄭重先生、副總裁謝紅雨先生、副總裁楊錦夫先生、首席技術官Christopher John GUZY博士、邵良明先生。

公司業績

招股書顯示,在過去的2021年、2022年和2023年前九個月,重塑能源的營業收入分別爲人民幣5.24億、6.05億和2.19億元,相應的淨虧損分別爲人民幣6.54億、5.46億和4.60億元。

中介團隊

重塑能源是次IPO的中介團隊主要有:中金公司爲其獨家保薦人;法國巴黎證券爲其財務顧問;安永爲其核數師;天元、美邁斯分別爲其公司中國律師、公司香港及美國律師;通商、貝克·麥堅時分別爲其券商中國律師、券商香港及美國律師;弗若斯特沙利文爲其行業顧問。

譯文內容由第三人軟體翻譯。


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