11月15日,富士萊獲東吳證券增持評級,近一個月富士萊獲得1份研報關注。
研報預計公司是硫辛酸原料藥龍頭之一,擁有全球最大硫辛酸產能和最全品類。公司積極拓展CMO/CDMO業務,已經與恒瑞醫藥合作的艾瑞昔布原料藥商業化項目實現小批量供貨。預計公司2023年至2025年總營收分別爲5.41億元、5.98億元、6.43億元,歸母淨利潤分別爲1.40億元、1.59億元、1.72億元。研報認爲,基於公司硫辛酸、肌酸等業務穩定放量以及積極的轉型策略,公司業務展望向好,因此給予“增持”評級。
風險提示:產能消化可能不及預期;面臨海外競爭加劇的風險;可能出現新競爭對手;以及可能受到匯率波動的風險。