公告內容: 公司擬以10.68元/股的價格向不超過十名的特定對象發行不超過18,730萬股,募集不超過20億元資金,用於扣除發行費用後的募集資金淨額擬用於平潭海天福地美麗鄉村暨旅遊休閒度假區綜合開發啓動項目、平潭海峽醫療園區建設項目(一期)、補充流動資金以及償還銀行貸款。 與康輝旅行社強強聯合,釋放平潭綜合實驗區旅遊業巨大潛力。9月12日,公司與平潭管委會、康輝旅行社就“平潭海天福地美麗鄉村暨旅遊休閒度假區綜合開發項目”簽署了《投資協議書》,計劃總投資約30億元,其中啓動項目投資金額約13.74億元,建設期爲2014-2017年。該項目主要包括旅遊休閒商業服務綜合體建設、自駕遊康體休閒基地建設、美麗鄉村旅遊休閒度假示範區建設,形成完整的特色鄉村旅遊產業鏈,在海壇國家級風景名勝區南部區域建設形成集“吃、喝、玩、樂、遊”於一體的旅遊綜合休閒區。隨着海峽大橋及複線的通車、第二通道公鐵大道的動工、環島公路等“一環兩縱兩橫”城市幹道及港口碼頭等基礎設施的全力推進,平潭旅遊產業條件已成熟,旅遊產業發展正迎來重大發展機遇。 嫁接臺灣優質醫療資源,打造海西重要的健康醫療中心。平潭海峽醫療園區建設項目(一期)總投資金額4.45億元,建設期2年,含平潭海峽康復醫院、平潭海峽耳鼻喉醫院、平潭海峽口腔醫院、平潭海峽國際美容醫院四個子項目,功能定位爲技術一流、服務一流,環境一流、設備一流,代表海峽兩岸高水平醫療技術的集專科醫療、特需醫療、保健康復、科研、醫學人才培養、醫學國際交流與合作爲一體的平潭海峽醫療園區,並與公司旅遊休閒度假中心項目相結合,打造旅遊休閒醫療健康產業。 風險提示。募投項目建設進度及回報率低於預期。 盈利預測及估值。本次募投項目的建成將大大提高公司旅遊開發和醫療服務能力,形成新的盈利增長點,提升公司的市場競爭力和經營業績,爲戰略轉型奠定堅實基礎。補充流動資金可直接改善公司的現金流狀況,降低財務費用,有利於增強公司的財務穩健性,財務結構將更趨合理。我們預計公司2014-2016年EPS爲0.12元/0.50元/0.65元,對應PE93/22/17倍,維持“增持”評級。