在Qraft的美国大型股动量ETF（AMOM）中，50%的持仓集中在科技公司，英伟达(NVDA.O)仍是最大的持仓，与苹果并列。同时，其另一只大型股基金（QRAFT）没有任何对这家芯片制造商的投资。Qraft Technologies的AI驅動ETF做出了令人矚目的決策：拋棄英偉達，聚焦蘋果和谷歌母公司Alphabet等科技巨頭。
蘋果(AAPL.O)和Alphabet(GOOGL.O)是一個基金的首選，該基金今年的表現超越了標準普爾500指數。雖然這聽起來並不奇怪，但選擇它們的過程卻不同尋常——這是藉助人工智能增強模型完成的。
由AI驅動並獲得軟銀支持的Qraft Technologies是一家韓國金融科技公司，管理着大約5000萬美元的資產，涉及三隻在紐約證券交易所上市的ETF，該公司對大型科技公司依然持樂觀態度。
在Qraft的美國大型股動量ETF（AMOM）中，50%的持倉集中在科技公司，英偉達(NVDA.O)仍是最大的持倉，與蘋果並列。同時，其另一隻大型股基金（QRAFT）沒有任何對這家芯片製造商的投資。
AMOM在10月將蘋果的持倉比例從6.6%提高到9%，與其英偉達持倉持平。其大型持倉還包括禮來(LLY.N)、特斯拉(TSLA.O)、博通(AVGO.O)、微軟(MSFT.O)和亞馬遜(AMZN.O)，持倉比例在4%到6%之間。
10月，該基金在亞馬遜的持倉增加了4.3%，在好市多(COST.O)的持倉增加了2.2%。與此同時，完全拋售了其在GE航天航空(GE.N)、安費諾(APH.N)、Spotify(SPOT.N)和奇波雷墨西哥燒烤(CMG.N)的全部持倉。
AMOM自2019年在紐約證券交易所上市以來，持有50只大型美國股票。它們每月通過AI進行選擇和再平衡，專注於動量投資策略。
動量因子投資針對近期表現突出的股票，假設這些股票將繼續上漲。
根據FactSet的數據，該基金今年迄今爲止的回報率爲33%，而標準普爾500指數爲24%。然而，它落後於標準普爾動量指數，該指數今年迄今上漲44%。
追蹤更廣泛的美國股票市場並具有強勁價格動量的MSCI美國動量指數，今年迄今上漲34%。但AMOM的AI模型可能對特斯拉及其上週的Robotaxi事件產生了誤判。該基金重倉押注特斯拉的持續動量，並在事件前增加了對電動汽車製造商的持倉。至少在短期內，這一策略並沒有見效，因爲特斯拉在事件後的交易中股價下跌了8.8%。也許AI能看到人類分析師所忽視的市場動態變化。
Qraft首席運營官及亞太區首席執行官Francis Geeseok Oh對《巴倫週刊》表示，基於AI的交易有一些明顯的優勢，包括能夠客觀地處理大量數據而不帶情緒。
「人們很難擺脫情緒，或有時對之前決定的依賴，」他說。「很多人都有很強的能力不斷找藉口。而在投資方面，這往往並不一定能帶來長期可持續的回報。AI有可能做到這一點。」
Qraft還有另一隻美國大型股ETF（QRFT）。該基金在10月拋售了特斯拉的持倉，並且在一個略顯諷刺的舉動中，人工智能完全拋棄了AI芯片巨頭英偉達，後者在8月完全從投資組合中剔除。
自2019年9月以來，英偉達一直是QRFT投資組合的基石，當時它的交易價格僅爲3.75美元。但通過戰略性地避免最擁擠的芯片製造商交易，QRFT基金成功應對了過去兩個月圍繞該公司的市場波動。
QRFT使用多因子模型，持有更爲多樣化的350只股票，風險防禦性更強。與AMOM不同，QRFT的投資組合更偏向於消費品和醫療保健，而非動量股票。在10月，QRFT將重點轉向蘋果、Alphabet、沃爾瑪和禮來，繼續對英偉達保持零曝光。
這家金融科技公司還推出了一隻美國大型股核心ETF，交易代碼爲LQAI，同樣使用AI模型進行投資。
正如Francis Geeseok Oh所指出的，AMOM展現出一種與人類決策方式截然不同的有趣獲利模式。它通常在其他分析師可能認爲股票被高估或表現不佳時入場，並傾向於比大多數人更早獲利。
雖然尚不確定AI能否破解市場，但可以說，無論你對這項尖端技術持何種態度，AI增強的ETF都可能有助於多樣化你的投資組合。
