最新盈利预测明细如下：民生證券股份有限公司劉海榮,曾佳晨近期對三聯虹普進行研究併發布了研究報告《2024年半年報點評：上半年業績穩步增長，再生業務樣板工程落地》，本報告對三聯虹普給出買入評級，當前股價爲13.16元。
三聯虹普(300384)
事件：8月29日，公司發佈2024年半年報，2024年上半年業績穩步增長，二季度單季度表現優異。2024年上半年，公司實現營業總收入6.42億元，同比+2.22%；歸母淨利潤1.73億元，同比+21.22%；扣非淨利潤1.75億元，同比+25.85%；銷售毛利率42.66%，同比+3.96pct，銷售淨利率27.68%，同比+2.84pct。其中，2024Q2單季度實現營業總收入3.32億元，同比+0.09%，環比+6.89%；歸母淨利潤0.94億元，同比+26.04%，環比+19.44%；扣非淨利潤0.96億元，同比+33.53%，環比+20.74%；單季度銷售毛利率47.46%，同比+8.33pct；單季度銷售淨利率29.24%，同比+4.68pct。
公司新材料及合成板塊再創佳績，尼龍66民用機遇將進一步推動產業鏈一體化發展。2024年上半年公司「新材料及合成材料」業務板塊實現收入4.38億元，再創新高。自2022年己二腈技術突破，尼龍66產能擴張預期也將複製尼龍6產業鏈一體化的發展規律，促使尼龍66產業鏈下游各分支領域的關鍵核心技術創新和迭代應用逐步完善。公司積極打造以高品質紡絲級聚合及高品質民用紡絲技術爲產業鏈一體化爲主線，以差異化、高端化進口替代爲目標的綜合競爭力，推動公司在尼龍領域高質量發展並保持領先優勢。核心技術服務領域的尼龍材料工藝技術解決方案，已覆蓋從己內酰胺、尼龍6/66聚合至錦綸6/66紡絲的全產業鏈範圍，在本輪尼龍6/66原料釋放驅動的產業鏈一體化發展進程中爭取更廣闊的市場空間。
再生尼龍化學法技術完成工程驗證，亞洲食品級再生聚酯樣板工程順利投產。2024年上半年公司「再生材料及可降解材料」業務板塊實現收入1.76億元。其中，公司與台華新材旗下子公司江蘇嘉華簽署的化學法循環再生尼龍材料項目成功於二季度交付客戶使用，標誌着公司化學回收技術首個工業化樣板取得成功，具有示範效應併爲公司貢獻收入業績，系公司基於國際高端再生尼龍材料行業前沿發展趨勢的重要佈局。此外，子公司Polymetrix與日本Circular PETCo.,Ltd於2022年簽署的食品級再生rPET項目是亞洲單體投資最大的rPET項目，合同額約合2.66億元，該項目已順利投產並驗收，並預計生產的全部再生rPET塑料粒子均可以用於生產再生含量高達100%的rPET包裝當中，具有里程碑意義。
投資建議：公司2024年上半年業績穩步增長，尼龍相關業務板塊創新高，再生材料樣板工程突破，看好公司「原生+再生」兩條業務線共推發展。我們預計公司2024-2026年歸母淨利潤分別爲3.38/4.59/5.14億元，對應8月30日收盤價PE分別爲12/9/8倍，維持「推薦」評級。
風險提示：公司訂單進展不及預期；環保政策變動影響再生產品下游需求；新技術工業應用進展不及預期。
證券之星數據中心根據近三年發佈的研報數據計算，天風證券孫海洋研究員團隊對該股研究較爲深入，近三年預測準確度均值高達84.28%，其預測2024年度歸屬淨利潤爲盈利3.75億，根據現價換算的預測PE爲11.15。
最新盈利預測明細如下：
該股最近90天內共有3家機構給出評級，買入評級3家。
以上內容爲證券之星據公開信息整理，由智能算法生成，不構成投資建議。