7月4日，北方華創穫中郵證券買入評級，近一個月北方華創穫得1份研報關注。
研報預計公司2024/2025/2026年分別實現收入302/403/539億元，實現歸母淨利潤分別爲54/76/106億元，當前股價對應2024-2026年PE分別爲31倍、22倍、16倍。研報認爲，公司先進封裝領域用刻蝕+薄膜+爐管+清洗全面佈局，靜待國內2.5D和3D封裝技術大放異彩。公司深耕集成電路裝備產業二十餘載，可爲先進封裝領域客戶提供TSV製造、正面製程-大馬士革工藝、背面製程-露銅刻蝕和RDL工藝的全面解決方案，涉及刻蝕、薄膜、爐管、清洗四大類二十餘款裝備工藝解決方案。
風險提示：外部環境不確定性風險；技術迭代風險；人力資源風險；下游擴產不及預期風險。