5月22日，康辰藥業獲首創證券買入評級，近一個月康辰藥業獲得6份研報關注。
研報預計2024年至2026年公司營業收入分別爲10.57億元、11.85億元和13.65億元，同比增速分別爲14.9%、12.1%和15.2%；歸母淨利潤分別爲1.81億元、2.12億元和2.51億元，同比增速分別爲20.5%、16.9%和18.1%。研報認爲，該公司的核心產品“蘇靈”和“密蓋息”持續穩健增長，且創新藥研發持續突破，預計未來仍有望保持增長。同時，公司對營銷管理模式進行轉型變革，逐步建立起自營體系，這對優化銷售費用率，提升利潤率具有積極影響。
風險提示：“蘇靈”醫保續約談判降價超預期；新產品放量/獲批進度低於預期。
