5月7日,科沃斯獲東吳證券買入評級,近一個月科沃斯獲得10份研報關注。
研報預測2024-2026年科沃斯的歸母淨利潤爲11.3/14.3/17.0億元。研報認爲,公司在經歷過兩年下行期後,積極調整經營策略,針對公司面臨的痛點問題逐一做出改進,作爲行業龍頭有望迎來底部反轉。2023年公司在新加坡設立海外總部,加強全球覆蓋能力。2023年科沃斯品牌海外業務收入同比增長20.1%,添可品牌海外業務收入同比增長40.5%,佔各自收入比重分別達到38.8%和42.1%,較上年分別增加7.0/10.6pct。
風險提示:新品銷量不及預期,行業競爭加劇,海外拓展不及預期等。