4月30日,普源精電獲國金證券買入評級,近一個月普源精電獲得1份研報關注。
研報預計2024-2026年公司營業收入爲7.70/9.20/10.98億元,歸母淨利潤爲1.29/1.70/2.15億元。研報認爲,24Q1公司業績承壓,主要系公司加大研發投入和新工廠折舊導致加大管理費用。但高端儀器放量驅動,盈利能力維持高位。隨着新品持續放量,整體毛利率水平有望進一步提升。此外,公司擬發行股份購買北京耐數電子67.7%的股權,本次收購有望強化公司解決方案能力。
風險提示:原材料短缺風險、募投項目進展不及預期、高端產品拓展不及預期、限售股解禁風險、匯率波動風險。