4月28日,中際旭創穫華龍證券買入評級,近一個月中際旭創穫得16份研報關注。
研報預計公司2024-2026年分別實現歸母淨利潤50.95億元、69.34億元、91.60億元,當前股價對應的市盈率(Price to Earnings ratio,PE)分別爲26.5、19.5、14.7倍。研報認爲,中際旭創作爲全球光模塊行業的龍頭企業,將持續受益於光模塊需求的快速增長。特別是公司在高端光模塊業務上佔主營業務的比重超過90%,並且產品在海外市場銷售佔比高,可滿足全球客戶需求增長。因此,公司業績大幅提升,是由於其行業領先的技術研發能力、低成本產品製造能力、全面交付能力等優勢。同時,公司積極佈局1.6T光模塊市場,預計於2025年實現量產交付。
風險提示:光模塊市場需求不及預期;光模塊產品價格下滑;行業競爭加劇;匯率波動風險;宏觀環境出現不利變化;所引用數據來源發佈錯誤數據。