4月28日，江蘇吳中獲上海證券買入評級，近一個月江蘇吳中獲得3份研報關注。
研報預計公司2024-2026年營收分別28.22/33.18/38.73億元，同比+26.00%、+17.56%、+16.72%；歸母淨利潤分別1.51/2.49/3.34億元，2025-2026年同比分別+65.17%、+34.17%。研報認爲，公司艾塑菲產品已經獲批，期待產品上市後快速放量，並且公司後續膠原蛋白等醫美產品儲備豐富。公司藥品實現營收18.40億元，同比+29.46%；貿易實現營收3.77億元，同比-35.64%；醫美實現營收762.02萬元，同比+2696.72%。吳中醫藥進一步夯實營銷部門組織架構，凝聚團隊核心，繼續貫徹中後臺部門賦能銷售、服務銷售的理念，完善營銷大綱，加強過程管控，落實預算及指標分解，抓住了部分省級聯盟集採等市場機遇，全年銷售指標完成良好。
風險提示：醫藥及醫美行業政策風險；產品研發、獲批及上市進度不及預期風險；醫美行業競爭加劇風險；需求不及預期風險。
