4月23日，虹軟科技獲國投證券買入評級，近一個月虹軟科技獲得3份研報關注。
研報預計公司2024-2026年收入分別爲8.39/10.27/12.31億元，歸母淨利潤分別爲1.62/2.41/3.41億元，維持買入-A的投資評級。考慮到公司軟件授權的商業模式和在AIGC領域的前瞻佈局，我們採用PS進行估值，給予6個月目標價41.33元/股，對應2024年20倍動態市銷率。研報認爲，公司以AI視覺算法爲核心，深耕智能手機攝像技術，並通過技術外延切入智能汽車賽道。當前公司兩大核心業務均迎來積極變化，業績實現反轉。此外，公司積極佈局AIGC、XR等前沿技術領域，未來發展值得期待。
風險提示：1）公司新業務開展不及預期的風險；2）智能手機行業發展不及預期的風險；3）市場競爭加劇的風險。