来源：智通财经 作者：庄礼佳

富国银行股票团队提供了第二季度高置信度战术做多及做空股票名单，包括10只做多(或增持)股票和4只做空(或减持)股票，其中包括美股“七巨头”中的$亚马逊 (AMZN.US)$和$特斯拉 (TSLA.US)$。据悉，该名单每季度更新一次，表明分析师“所认为的2024年第二季度有重大催化剂的领域”。以下是该名单的具体内容。

战术做多的股票：

1、$亚马逊 (AMZN.US)$

该行认为，亚马逊物流(FBA)费用重组是亚马逊零售业务利润率扩张的下一个阶段，预计将推动全年零售业务利润增长52亿美元。

2、$Annexon (ANNX.US)$

该行认为，该股仅以4亿美元的企业价值进行交易，其风险/回报在即将到来的主要候选药物ANX005的Ⅲ期临床试验的关键数据公布阶段偏向上行。据悉，ANX005是针对Guillain-Barré综合征(GBS)而开发的候选药物。GBS是一种潜在致命的严重神经系统自身免疫性疾病，可导致瘫痪、神经退行性变和认知障碍，目前尚无针对该病的治疗方法获FDA批准上市。

3、$Aerovate (AVTE.US)$

该行指出，基于其对IMPAHCT试验关键风险和优点的深入研究，对IMPAHCT的积极数据充满信心。据悉，IMPAHCT是指生物制药公司Aerovate Therapeutics评估用于治疗肺动脉高压(PAH)的新型伊马替尼干粉吸入制剂AV-101的吸入iMatinib肺动脉高压临床试验。该行补充称，在其情景分析中，其认为，在基本情形下，该股股价将上涨60%;在牛市情形下，该股股价将上涨100%以上。

4、$花旗集团 (C.US)$

该行认为，花旗正处于一个持续多年的转折点的开始，这应该反映出更好的效率和回报，因为其历史表现不佳(包括2023年第四季度的最差表现)将成为2024年最佳的正向运营杠杆。

5、$戴文能源 (DVN.US)$

该行认为，根据Delaware盆地近期钻井和完井活动的时间、地点和钻井间隔单元(DSU)密度，以及2024年生产指引中可能存在的保守假设，戴文能源可能会提供好于预期的2024年第二季度生产指引、以及2024年第一季度的业绩，并在全年超出并上调指引。

6、$Global-E Online (GLBE.US)$

该行认为，根据2024年下半年新客户签约和产品发布的时间、以及2024财年指引中可能包含的保守假设，Global-E Online可能在2024年全年超出并上调指引。

7、$Insmed (INSM.US)$

该行认为，生物制药公司Insmed旗下用于治疗支气管扩张症的brensocatib即将在第二季度公布的关键ASPEN研究数据是该股近期最有意义的上行动力。该行认为，在基本情形下，该股股价将上涨70%；在牛市情形下，该股股价将上涨100%以上。此外，该行指出，该公司旗下的Arikayce(用于治疗因为鸟分枝杆菌复合体感染导致的肺炎)和曲前列环素棕榈吸入粉(TPIP)为该股提供了基本底部。

8、$雷神技术 (RTX.US)$

该行认为，雷神技术的股票受到了GTF发动机召回影响的不公平惩罚，随着停飞飞机积压量达到峰值并开始下降，市场情绪应该会有所改善。

9、$星巴克 (SBUX.US)$

该行表示，由于业绩落后和对2024财年的前景展望，该股不受欢迎，但该公司的同比基数正在缓和，市盈率处于低谷、利润率仍处于有利地位。

10、$SITE Centers (SITC.US)$

该行认为，SITE Centers有潜力在短期内超越同行，因为该公司以优惠的价格出售了更多的资产。

战术做空的股票：

1、$BILL Holdings (BILL.US)$

该行认为，该应用软件公司在B2B领域面临的竞争越来越激烈，同时，该公司维持增长所需的投资比许多投资者预期的要多、市场对该公司终端采用率和近期交易货币化路径的怀疑越来越多、以及不利的宏观因素，使该行相信该股的市盈率倍数更有可能收缩而不是扩大。

2、$Graphic Packaging (GPK.US)$

该行认为，全球纸箱供应过剩、包装食品需求仍然低迷，这将导致该公司2024年上半年利润被压缩。

3、$Sirius XM (SIRI.US)$

该行认为，从策略上看，该股收益将继续面临下行风险，主要来自基本面压力，包括低于预期的自支付净收入、以及该卫星电台服务商即将与Liberty Media即将合并。

4、$特斯拉 (TSLA.US)$

该行认为，由于需求下降和降价所带来的回报减少，特斯拉的交付量增长将放缓，预计2024年交付量约为180万辆，较2023年持平，仍比市场预期低约10%。

编辑/lambor