消息面上，据QYResearch调研团队最新报告显示，预计2029年全球高速直连铜(DAC)电缆市场规模将达到17亿美元，未来几年的年复合增长率CAGR为12.3%。英伟达此前在全球技术大会（GTC）上发布GB200芯片架构，以及以GB200为核心的NVL72全新网络架构，架构使用约5000根铜缆（共计2英里）进行交换机和GPU之间的连接。①英偉達發佈GB200芯片架構採用銅纜連接，沃爾核材週五收盤8天4板，衆源新材4天2板，精達股份週四盤中拿下5天3板； ②梳理在細分環節連接器材料、連接器零部件以及線纜領域有所佈局的A股上市公司名單及具體進展（附圖）。
財聯社3月31日訊（編輯 宣林）銅纜高速連接概念股反覆活躍，子公司生產DAC銅電纜的沃爾核材週五收盤錄得8天4板，主要產品爲銅帶並可用於通信電纜領域的衆源新材收盤4天2板，子公司恒豐特導生產的高速線主要用於數據中心的精達股份週四盤中漲停一度實現5天3板。
消息面上，據QYResearch調研團隊最新報告顯示，預計2029年全球高速直連銅(DAC)電纜市場規模將達到17億美元，未來幾年的年複合增長率CAGR爲12.3%。英偉達此前在全球技術大會（GTC）上發佈GB200芯片架構，以及以GB200爲核心的NVL72全新網絡架構，架構使用約5000根銅纜（共計2英里）進行交換機和GPU之間的連接。
資料顯示，DAC（高速銅纜，速率>10GB的短距離傳輸）不包含電子元件，功耗低，並且延遲和插入損耗低，是成本相對較低的高速互聯方式，可以替代電子或光學連接器用於高速傳輸網絡。在數據中心場景中，DAC無源銅纜可以用於將服務器和GPU連接到交換機，或者連接機架內的脊-超級脊交換機。此前DAC銅纜在NVIDIA Mellanox LinkX以太網架構中使用。
民生證券馬天詣等人在3月24日的研報中表示，此次GB200 NVL72架構發佈將帶動高速銅纜及相關連接器需求。此外，高速銅纜在數據中心和消費應用領域具備廣闊應用場景，除在數據中心應用外，隨着超高清顯示產業的增長、XR元宇宙概念產業的發展以及醫療設備持續升級，高速銅纜正逐漸爲更多元化的高速傳輸場景提供更多更優的解決方案。
據財聯社VIP盤中寶•數據欄目此前梳理，銅纜高速連接產業鏈A股上市公司中涉及銅連接器環節的有博威合金、楚江新材、鑫科材料，連接器零部件供貨英偉達GB200銅纜連接技術供應商安費諾的有鼎通科技和奕東電子，涉及線纜環節的有立訊精密、兆龍互聯、沃爾核材、精達股份、新亞電子、勝藍股份、寶勝股份、金信諾、華脈科技、博創科技和奧飛數據，具體情況見下圖：
具體來看，國內銅基特殊合金材料龍頭博威合金目前合金材料在產產能25.7萬噸，規劃產能8.9萬噸，其中高端銅合金規劃產能6.9萬噸；資料顯示公司產品已應用於高速連接器及銅纜芯線等並直接供貨安費諾。楚江新材是國內最大的銅板帶材生產企業，擁有精密銅帶規劃產能40萬噸，銅導體材料規劃產能超50萬噸，銅合金線材規劃產能10萬噸。公司3月21日在互動平台表示向安費諾供應精密銅帶和銅導體材料。
鼎通科技2月6日迄今股價累計最大漲幅達157%，公司專注於研發、生產、銷售通訊連接器及其組件和汽車連接器及其組件， 其生產的通訊連接器及其組件主要應用於服務器、數據中心等超大型數據存儲和交換設備，客戶群體主要爲莫仕、安費諾、中航光電等。奕東電子2月7日迄今股價累計最大漲幅104%，公司主要從事連接器零組件等精密電子零組件的研發、生產和銷售，客戶群體包括新能德、欣旺達、比亞迪、安費諾等。鑫科材料專注高性能、高精密度銅合金板帶的研發、生產和銷售，產品主要用於連接器。公司高端銅合金帶材競爭優勢明顯, 鍍錫銅帶材全球市場佔有率達10%。資料顯示鑫科材料深耕連接器行業近二十年，2004年即成爲富士康合格供應商，並向泰科、莫仕、安波福、傑世騰等批量供貨且份額較大。
線纜方面，沃爾核材週五收盤漲停錄得8天4板，2月6日迄今股價累計最大漲幅爲144%。其2023年6月16日在互動平台表示，子公司樂庭智聯生產的400G、800G高速通信線爲DAC銅電纜，主要客戶包含安費諾，豪利士，莫仕，泰科等。其中400G高速通信線成品線徑小、線材柔軟，已應用於多個高速通信項目。公司日前披露業績快報，2023年實現營業總收入57.48億元，同比增長7.63%；淨利潤7.09億元，同比增長15.40%。
兆龍互連主營業務爲數據電纜、專用電纜和連接產品，2月7日迄今股價累計最大漲幅達184%。根據中國電子元件行業協會光電線纜及光器件分會統計, 兆龍互連業務規模、市場佔有、技術創新等綜合實力在數據電纜及器件行業企業中排名穩居全國前列。兆龍互連高速無源銅纜產品（DAC）包括25G、100G、200G、400G等不同速率的產品，應用於交換機、服務器時功耗在0.1W以內，有效降低數據中心建設運維成本及製冷能耗，並已廣泛應用於國內頭部互聯網企業雲計算數據中心和國外知名企業。此外，兆龍互連成功開發了800G傳輸速率的高速電纜組件，打破國外企業在高端DAC市場的壟斷地位，實現了本土替代。
勝藍股份2月6日迄今股價累計最大漲幅達157%，3月21日在互動平台表示公司與安費諾合作多年，有研發、生產可以應用在服務器等算力設備的銅纜高速連接器產品，高頻高速連接器產品可以適配英偉達的GPU服務器。奧飛數據2月5日迄今股價累計最大漲幅爲128%，3月15日公告中標四川華拓光通信股份有限公司70%股權並簽訂產權交易合同，四川華拓官網顯示其包含各系列DAC光模塊產品。華脈科技2月8日迄今股價累計最大漲幅120%，官網顯示其提供數據中心綜合佈線解決方案，相關產品涵蓋銅纜綜合佈線。
金信諾2月6日迄今股價累計最大漲幅爲118%，2023年6月26日披露投資者關係記錄表稱其有爲客戶配套供應外部連接產品AOC及DAC，2022年度供應量約佔高速業務的10%。同時，公司的高速線纜可以匹配到英特爾下一代平台birch stream（pcie5.0）及下一代平台bird stream平台（pcie6.0），爲國內廠商的技術第一梯隊。新亞電子2月6日迄今股價累計最大漲幅114%，新亞電子3月27日披露機構調研公告稱公司高頻數據線材應用於服務器數據中心內部高速運算和信息傳遞硬件載體間的連接，安費諾是前5大重要客戶，公司主要向安費諾提供高頻數據線材及配套的消費電子及工業控制線材。
博創科技2月6日迄今股價累計最大漲幅96%，3月12日在互動平台表示,沙特通信展覽上發佈的800G產品爲應用於數據中心互聯的800G高速有源銅纜，已研發完成並已實現客戶送樣。同時，公司在數通領域向國內外互聯網客戶批量供貨25-400G的光模塊、AOC、DAC。精達股份是國內電磁線生產製造龍頭企業，2月6日迄今股價累計最大漲幅爲83%。其2023年7月25日在互動平台表示子公司恒豐特導生產的高速線主要用於數據中心、5G信號基站等高速信息傳輸領域。銅線方面，公司高分子實驗室獨立進行銅線絕緣漆的研發，並組織研發扁線專用特種金屬桿材。
此外，立訊精密通訊業務的核心產品爲銅連接，資料顯示立訊精密在銅纜連接方面基於自主研發的Optamax散裝電纜技術，開發了112G PAM4無源銅纜（DAC）、112G PAM4有源銅纜（ACC）。Optamax散裝電纜技術可實現高達112Gbps的通道速度和超過800Gbps的聚合數據吞吐量，應用長度長達5米，提供短距傳輸中替代光模塊最具性價比的方案，滿足數據中心櫃內及櫃間的銅纜應用拓展需求。寶勝股份電線電纜產銷規模穩居行業領先地位，產品SFP56 50G高速線纜適用於數據中心、高性能計算等高速通信場所，實現服務器與交換機、交換機與交換機之間高速率數據傳輸。