10月31日，新強聯獲中原證券買入評級，近一個月新強聯獲得6份研報關注。
研報預計公司2023年-2025年營業收入分別為28.46億、35.37億、42.32億，因2023年三季度業績超出預期及風電裝機加速，我們上調2023-2025年歸母淨利潤分別至4.56億、5.36億、6.72億，對應的PE分別為28.47X、24.19X、19.31X。研報認為，公司是國產風電軸承龍頭企業，受益風電裝機需求旺盛未來市場空間較大，同時公司的主軸軸承、齒輪箱軸承業務國產化替代展開，業務蓄勢待發。考慮到公司三季報超出預期，未來風電主軸軸承和齒輪箱軸承業務的國產化空間較大，具有較好的成長性，同時海風專案重啟，給市場預期帶來明顯變化，上調公司評級至“買入”評級。
風險提示：1：風電裝機需求不及預期；2：風電技術路徑變化對軸承需求的影響；3：市場競爭加劇，毛利率下滑；4：原材料價格上漲。