10月30日,雙環傳動獲華西證券買入評級,近一個月雙環傳動獲得5份研報關注。
研報預計2023/2024/2025年營業收入85.7/111.4/129.4億元,歸母淨利8.52/11.94/14.14億元;EPS1.00/1.40/1.66元,對應2023年10月27日25.02元/股收盤價的PE分別爲25/18/15倍。研報認爲,新能源汽車齒輪業務穩步發展+機器人關節業務加速開拓,看好公司中長期成長。
風險提示:新能源乘用車滲透率提升不及預期,產能爬坡不及預期,RV減速器銷量增速不及預期,原材料價格波動超出預期,收購三多樂及整合不及預期,海外建廠進度不及預期。