樂居財經 王敏 9月28日,夢金園黃金珠寶集團股份有限公司(以下簡稱“夢金園”)向港交所遞交招股書,擬在香港主板掛牌上市,中信證券爲獨家保薦人。
據招股書,夢金園前稱爲昌樂華業珠寶,由王忠善、張秀芹夫婦於2000年創立。根據弗若斯特沙利文,截至最後實際可行日期,夢金園是黃金珠寶首飾原創品牌製造商(OBM)以及爲極少數實現全價值鏈運營的企業之一。
根據弗若斯特沙利文,2018年起至2022年,夢金園是唯一一家連續位列中國黃金協會中國黃金首飾加工量十大企業和中國黃金珠寶銷售收入十大企業排名的黃金珠寶品牌,且雙項排名均列前五位。於2022年:按黃金加工量及黃金珠寶收入計算,夢金園在中國黃金珠寶品牌中分別排名第四及第五;按黃金珠寶收入(不包括金條)及三線及以下城市線下門店數量計算,夢金園在中國黃金珠寶品牌中排名第三及第四。
夢金園主要通過加盟店及自營店組成的線下銷售網絡向客戶銷售產品,亦通過電商平台的在線銷售向客戶提供產品。截至2023年6月30日,夢金園黃金珠寶的銷售網絡,覆蓋2,756家加盟店、35家自營店、七個直營服務中心及17個省級代理,以及主流電商平台上的網店的消費者網絡。
業績方面,在2020年、2021年、2022年和2023年上半年,夢金園營業收入分別爲人民幣108.34億、168.71億、157.24億和93.16億元,毛利分別爲人民幣6.41億、5.36億、7.59億和5.28億元,相應的淨利潤分別爲人民幣1.74億、2.24億、1.81億和1.06億元。
截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度以及截至2023年上半年,夢金園銷售的主要組成部分爲黃金珠寶及其他黃金產品,佔公司總收入的約94.1%、97.5%、97.9%及98.1%。
招股書顯示,夢金園在上市前的股東架構中,王忠善、張秀芹夫婦,以及他們兒子張國鑫、女兒王娜,通過直接或間接的方式,作爲一組控股股東,合計持股約89.39%;其中王忠善直接持股28.27%,張秀芹直接持股26.19%,金夢合夥(王忠善18.72%、張國鑫18.18%、王娜18.18%,部分高管及僱員持有剩餘股份)持股9.60%;金圓合夥(張秀芹81.33%、部分高管及僱員僱員持有剩餘股份)持股3.93%;金隆合夥(張秀芹59.89%、董監高或公司僱員持有剩餘股份)持股3.93%;天津圓金夢(張國鑫50%、王娜50%)持股17.46%。
此外,天津海泰集團通過天津海開信創持股4.37%;中信證券(06030.HK,600030.SH),通過中信證券投資持股1.82%;山東礦機(002526.SZ)董事長趙篤學,持股1.75%;中國著名演員黃怡(海清),持股1.53%;山東礦機前董事兼首席財務官張義貞,持股1%;山東礦機前董事張建軍先生,持股0.15%。