格隆匯11月25日丨中金髮研報指，在香港的銀行中首選中銀香港(2388.HK)，認爲其基本面改善不止是來自本輪加息週期，指其均衡的收入結構、穩健的資產質量及獨特的戰略定位，均是未來盈利能力進一步提升的重要來源。報告提到，中銀香港2010至2021年ROA均值分別爲1.1%和12.6%，僅次於恆生銀行(0011.HK)。
該行表示，從中短期來看，利率上行有助帶動中銀香港業績得到改善，預計公司2022至2023年的調整後息差將分別提升29和27個基點，各至1.38%和1.65%。
中金表示，中銀香港的內房敞口風險可控，截至上半年底，其78%敞口爲國企客戶，信用成本表現顯着優於同業。由於其息差改善優於預期，分別上調中銀今明兩年的盈測3%和3.2%，各至306.87億及385.42億港元，該行維持對中銀“跑贏大市”評級及目標價32.38港元。
