10月29日晚间,应流股份(603308)发布公告称,拟向不特定对象发行可转换公司债券,募集资金总额不超过15亿元(含本数),募集资金扣除相关发行费用后将用于投资叶片机匣加工涂层、先进核能材料及关键零部件智能化升级和补充流动资金及偿还银行贷款项目,募集资金投资项目建成投产后,将有利于公司实现产品战略布局,进一步提高公司盈利能力和综合竞争力。
叶片机匣加工涂层项目建设由应流股份全资子公司安徽应流航源动力科技有限公司实施,项目总投资金额为11.5亿元,拟使用募集资金5.5亿元。随着市场对发动机、燃气轮机的工作效率和使用寿命要求越来越高,需要进一步提高发动机、燃气轮机承受的最高温度标准,因此要求热端零部件能满足极端的运作环境。为满足上述要求,除通过提升高温合金精铸件的铸造技术外,还可以通过高温合金精铸件的加工及涂层的工艺提高产品质量。应流股份在公告中称,高温合金精铸件的加工及涂层加工环节亦属于高附加值环节,公司以往完成产品铸造以后,因缺少相关深加工生产线,后续的加工和涂层工序主要由第三方完成,使得公司错失进一步提升产品附加值的机会。
该募投项目投产后,经加工及涂层后的高温合金精铸件产品将获得更高的市场溢价,能够进一步提升产品附加值。同时,公司生产完工后的高温合金精铸件能够在较短时间内直接进入深加工及涂层工序,由公司直接交付成品,能够满足客户一站式采购需求。以上符合公司“产业链延伸、价值链延伸”的发展战略及“瞄前沿、补短板、重创新、上高端”的发展理念,有助于以价值链延伸推动产业升级发展,培育新的业绩增长亮点。
应流股份航空发动机、燃气轮机领域核心客户包括通用电气、西门子、赛峰集团、中国航发、航天科工、上海电气、东方电气等行业知名客户,并多次获得通用电气、西门子等国际客户优秀供应商和产品质量奖。由于公司产品准入门槛高、认证时间长,一旦成为下游航空发动机及燃气轮机领域客户的合格供应商,实现批量供货,双方就会形成较为稳固的长期合作关系。公司现有优质客户资源以及多款新产品开发进展顺利,为该项目产能的消化提供了有力保障。
先进核能材料及关键零部件智能化升级项目建设由公司及安徽应流久源核能新材料科技有限公司共同实施,项目总投资金额为6.4亿元,拟使用募集资金5亿元,在现有厂房内引进自动化生产线和智能制造系统,建成达产后将提升铝基碳化硼中子吸收板、各类含硼聚乙烯复合屏蔽材料、碳化硼烧结块、金属(反射)保温层及燃料贮存格架等产品的综合生产能力。
该项目所生产的中子吸收材料、复合屏蔽材料等通过由院士领衔的国家级行业鉴定,部分关键指标超过欧美,保障了核电站运行的稳定性和安全性,对推动我国的核电事业的发展具有积极的现实意义。
应流股份是国内研制生产核电站核岛核一级铸造零部件、金属保温层和乏燃料格架等核电设备的先行者,已经为昌江、方家山、福清、海阳、红沿河、宁德、石岛湾、台山、田湾、阳江等30多个国内核电机组以及巴基斯坦恰希玛和卡拉奇核电项目等核电项目提供多种产品。同时,应流股份与中国核电、中广核、国电投等业内知名客户建立了深度合作关系,公司产品质量、交货及时性及研发能力,在行业内形成了较好的品牌信誉和口碑,公司积累的优质客户资源为该项目产能的消化提供了有力保障。
此外,本次募集资金中拟使用4.5亿元用于补充流动资金及偿还银行贷款。公司表示合理运用可转债补充流动资金及偿还银行贷款,将适当缓解公司债务压力,可转债逐渐转股将进一步优化公司的资产负债结构,降低偿债风险与财务费用,提升公司盈利能力。