8月27日,用友网络获太平洋买入评级,近一个月用友网络获得4份研报关注。
研报预计公司加大投入持续坚定云转型。预计2024-2026年公司的快速增长。研报认为,公司发布2024年中报,收入38.05亿元,同比增加12.9%;归母净利润-7.94亿元。云收入快速增长,中型客户表现优异。2024年上半年,公司企业客户收入34.43亿元,同比增长11.8%:其中大型企业收入23.88亿元,同比增长11.2%,云收入17.65亿元,同比增长16.8%;中型企业收入6.00亿元,同比增长8.3%,云收入4.29亿元,同比增长39.1%;小微企业收入4.56亿元,同比增长20.4%,云订阅收入3.09亿元,同比增长35.3%。政府与其他公共组织客户收入2.84亿元,同比增长13.1%,云收入2.17亿元,同比增长25.8%。
风险提示:云转型不及预期;行业竞争加剧。