金吾财讯 | 安信国际发研报指，联想集团(00992)Q1公司收入同比增长20%至154.47亿美元，权益持有人应占溢利增加38%至2.43亿美元。毛利率为16.6%，下降0.9个百分点，主要由本季快速增长的ISG业务集团较低的利润率导致；归母净利润为2.43亿美元，同比增长38%，经调整的净利润为3.15亿美元，同比大幅增长65%。
该行续指，公司Q1财季的业绩符合市场的预期，各业务集团均取得了不错的增长，市场多元化优势得以体现，创新能力和财务状况也较为稳健。该行预计2024/25财年和2025/26财年的净利润分别为12.4亿美元和14.7亿美元(此前预估为12.0亿美元和14.5亿美元)。该行按2024/2025E的预计市盈率15.5x,给予公司12.1港元的目标价，相较于最近收市价有25.0%的涨幅，为“买入”评级。
