8月15日,兴通股份获华源证券买入评级,近一个月兴通股份获得6份研报关注。
研报预计公司2024-2026年实现归母利润3.5/4.2/5.2亿元(前值为3.3/4.1/5.1亿元)。研报认为,公司维持运力扩张战略,通过运力审批,收并购及自建的方式持续扩大船队规模。截至24H1,公司运营内贸化学品船22艘,运力规模达23.73万载重吨,市占率由2023年的14.2%进一步提升至15.5%,龙头地位稳固;外贸化学品船7艘,运力规模达10.25万载重吨。在建内外贸船舶9艘,合计运力约15.38万载重吨,以外贸运力建设为主(11.66万载重吨),预计于2024-2026年逐步投产。
风险提示:宏观经济景气波动导致需求低于预期;行业监管政策变动;危化品运输事故风险。