2024年8月13日,兴通股份获国金证券买入评级,近一个月兴通股份获得2份研报关注。
研报预计公司2024年净利预测至3.6亿元,维持2025-2026年净利预测4.4亿元、5.2亿元。 2024H1公司营业收入为7.72亿元,同比增长23.56%,归母净利润为1.80亿元,同比增长31.56%。其中,2024Q2公司营业收入为3.87亿元,同比增长35.35%,归母净利润为1.03亿元,同比增长71.31%。2024-2026年,公司预计至少将有合计15.38万载重吨的船舶投入运营,较目前增长37.5%,其中2024H2将投产2艘合计1.12万载重吨的内贸船、1艘1.3万载重吨外贸船。研报认为,公司以“1+2+1”发展战略为指引,内外贸运力持续扩张,内外贸运力持续扩张,利润规模增长可期。
风险提示:市场需求不及预期风险、运力调控政策风险、船舶安全运营风险、新增运力获取风险、燃油价格波动风险、限售股解禁风险。