7月12日，中国核电获国信证券买入评级，近一个月中国核电获得1份研报关注。

研报预计，公司2024-2026年归母净利润分别为115.1亿元、127.8亿元和140.5亿元，同比增速8.4%、11.0%和9.9%。对应当前的PE分别为18.8、16.9和15.5X。公司将在2024年内投产漳州1号机组，同时新能源业务也在快速发展，成为了主要的业绩增量。公司还计划建立核能开发公司，将推进集约化改革，有助于提质增效。此外，公司还发布了分红回报规划，有信心在维持较高资本开支水平的情况下实现分红，预计分红比例不低于30%。研报认为，公司核电业务稳健，新能源业务的快速发展，以及推进集约化改革，将有助于提质增效。发布分红回报规划，也彰显了公司对未来发展的信心。

风险提示：项目建设不及预期、电价下调、政策变化。