5月10日,帝尔激光获平安证券买入评级,近一个月帝尔激光获得4份研报关注。
研报预计2024-2026年公司归母净利润为6.26、7.72、9.20亿元,EPS分别为2.29、2.83、3.37元,动态PE为20.3、16.4、13.8倍。研报认为,公司持续推动新技术产品研发与验证,新型电池激光设备订单持续扩充,同时积极向泛半导体领域布局发展。
风险提示:(1)受下游消纳和贸易政策等影响,下游装机需求或不及预期;(2)若N型电池降本提效进度放缓,或终端销售不及预期,扩产力度或减弱;(3)公司光学部件的国际采购占比较大,供应或受物流及贸易政策影响;(4)公司面临业外新进者的竞争压力,竞争格局可能恶化。