4月29日，健之佳获国金证券买入评级，近一个月健之佳获得2份研报关注。

研报预计2024-2026年健之佳的收入分别为108.33亿元、128.59亿元、151.56亿元，分别同比增长19%、19%、18%，归母净利润分别为4.79亿元、5.67亿元、6.54亿元，分别同比增长16%、18%、15%。研报认为，公司通过自建+并购持续扩张门店数量，业绩有望持续增长。尽管短期业绩波动，但公司长期发展信心不变，公司发布2024年限制性股票激励计划，拟以26.13元/股授予价格向261名激励对象授予公司股票共176.49万股，占公告时公司已发行股本总额的1.37%，公司业绩考核指标以2023年扣非归母净利润为基数，2024/2025/2026年净利润增长率分别不低于15%/36%/60%。

风险提示：外延并购不确定性风险；处方外流不达预期风险；税收风险；互联网冲击风险；收入地区集中风险等。