4月29日，中国核电获国金证券买入评级，近一个月中国核电获得3份研报关注。

研报预计公司2024~2026年分别实现归母净利润114.3/126.3/136.3亿元。研报认为，核电运营稳健，能力因子提升；绿电增速迅猛。23年公司总售电量为1974.5亿千瓦时，同比+5.6%。核电售电量为1744.6亿千瓦时，同比+0.7%。23年为装机空窗期，公司在运机组能力因子进一步提升至93.3%。风电/光伏售电量分别为106.4/123.5亿千瓦时，分别同比+66.6%/+66.1%。核电同时在建10台机组；绿电在建14.3GW。核能综合利用取得进展。23年公司顺利完成了田湾核能供汽改造项目，成为全国首个工业领域核能供汽项目。项目充分发挥了场址区位优势（靠近连云港石化产业基地），积极尝试了核电站应用拓展。

风险提示：核电上网电价不及预期、燃料成本上升超预期、新机组建设进度不及预期风险等。