4月25日,海信家電獲信達證券買入評級,近一個月海信家電獲得13份研報關注。
研報預計公司24-26年實現營業收入980.88/1094.61/1189.40億元,分別同比+14.6%/+11.6%/+8.7%,預計實現歸母淨利潤35.45/40.71/44.76億元,分別同比+24.9%/+14.8%/+10.0%。研報認爲,Q1公司實現營業收入234.86億元,同比+20.87%;實現歸母淨利潤9.81億元,同比+59.48%;實現扣非後歸母淨利潤8.38億元,同比+60.89%。Q1公司實現銷售毛利率21.63%,同比+0.51pct。受益於費用管控、財務費用的減少和其他收益的增加,Q1最終公司實現歸母淨利潤率4.18%,同比+1.01pct。
風險提示:原材料成本大幅度波動、消費需求復甦不及預期、海外市場拓展不及預期等。