股票代码：600886 股票简称：国投电力 公告编号：2019-042

国投电力控股股份有限公司

（住所：北京市西城区西直门南小街 147 号楼 11 层 1108）

2019 年面向合格投资者公开发行公司债券

（第一期）发行公告

牵头主承销商、簿记管理人、债券受托管理人

（住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座）

联席主承销商 联席主承销商 财务顾问

（住所：深圳市福田 （住所：北京市朝阳 （住所：北京市西城

区金田路 4018 号安联 区建国门外大街 1 号 区阜成门北大街 2

大厦 35 层、28 层 A02 国贸大厦 2 座 27 层 号 18 层）

单元） 及 28 层）

2019 年 6 月 6 日

发行人及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，对公告的虚假记

载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

重 要 提 示

1、国投电力控股股份有限公司（以下简称“发行人”、“本公司”、“公司”

或“国投电力”）公开发行不超过人民币 18 亿元公司债券（以下简称“本次债

券”）已获得中国证券监督管理委员会证监许可【2019】580 号文核准。

国投电力本次债券采取分期发行的方式，其中国投电力控股股份有限公司

2019 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）（以下简称“本期债券”）

发行规模为不超过 18 亿元。本期债券的债券简称为“19 国投电”，债券代码为：

“155457”。

2、国投电力本次债券采取分期发行的方式，本期债券发行面值不超过人民

币 18 亿元，每张面值为 100 元，发行价格为 100 元/张。

3、经中诚信证券评估有限公司综合评定，发行人主体信用等级为 AAA，

评级展望为稳定，本期债券信用等级为 AAA，说明发行人偿还债务的能力极强，

基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低。本期债券上市前，发行人最近

一年末净资产为 701.83 亿元（截至 2018 年 12 月 31 日合并报表中所有者权益

合计数）；本期债券上市前，发行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润为

383,761.53 万元（2016 年-2018 年度经审计的合并报表中归属于母公司所有者

的净利润平均值），预计不少于本期债券一年利息的 1.5 倍。

4、本期债券无担保。

5、本期债券票面利率询价区间为 4.0%-5.0%。本期债券最终票面利率将根

据网下询价簿记结果，由发行人与簿记管理人按照国家有关规定在利率询价区

间内以簿记建档方式确定。

发行人和主承销商将于 2019 年 6 月 10 日（T-1 日）向网下投资者进行利

率询价，并根据询价结果确定本期债券的最终票面利率。发行人于 2019 年 6

1

月 11 日 （ T 日 ） 在 上 海 证 券 交 易 所 （ 以 下 简 称 “ 上 交 所 ”） 网 站

（http://www.sse.com.cn）上公告本期债券的最终票面利率，敬请投资者关注。

6、本期债券符合进行新质押式回购交易的基本条件，公司拟向上交所及中

国证券登记结算有限责任公司上海分公司（以下简称“证券登记机构”）申请进

行新质押式回购。本期债券新质押式回购相关申请尚需有关部门最终批复。如

获批准，具体折算率等事宜按上交所及证券登记机构的相关规定执行。

7、本期债券发行采取网下面向《公司债券发行与交易管理办法》（以下简

称“《管理办法》”）规定的合格投资者询价配售的方式。网下申购由主承销商

根据簿记建档情况进行配售。具体发行安排将根据上交所的相关规定进行。具体

配售原则请详见本公告之“三、网下发行”之“（六）配售”。

8、网下发行面向合格投资者。合格投资者通过向簿记管理人提交《网下询

价及认购申请表》的方式参与网下询价申购。合格投资者网下最低申购金额为

1,000万元（含1,000万元），超过1,000万元的必须是100万元的整数倍。

9、投资者不得非法利用他人账户或资金进行认购，也不得违规融资或替他

人违规融资认购。投资者认购并持有本期债券应遵守相关法律法规和中国证监会

的有关规定，并自行承担相应的法律责任。

10、敬请投资者注意本公告中本期债券的发行方式、发行对象、发行数量、

发行时间、认购办法、认购程序、认购价格和认购款缴纳等具体规定。

11、发行人将在本期债券发行结束后尽快办理有关上市手续，本期债券具体

上市时间另行公告。

12、本公告仅对本期债券发行的有关事宜进行说明，不构成针对本期债券的

任何投资建议。投资者欲详细了解本期债券情况，请仔细阅读《国投电力控股股

份有限公司2019年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）募集说明书》，

该 募 集 说 明 书 摘 要 已 刊 登 在 2019 年 6 月 6 日 （ T-2 ） 日 的 上 交 所 网 站

（http://www.sse.com.cn）上。有关本次发行的相关资料，投资者亦可到上交所

网站（http://www.sse.com.cn）查询。

13、根据《公司债券发行与交易管理办法》、《证券期货投资者适当性管理

2

办法》及《上海证券交易所债券市场投资者适当性管理办法（2017年修订）》相

关规定，本期债券仅面向合格投资者发行，公众投资者不得参与发行认购。本期

债券上市后将被实施投资者适当性管理，仅限合格投资者参与交易，公众投资者

认购或买入的交易行为无效。

14、有关本次发行的其他事宜，发行人和主承销商将视需要在上交所网站

（http://www.sse.com.cn）上及时公告，敬请投资者关注。

3

 释 义

除非另有说明，下列简称在本公告中具有如下含义：

发行人、公司、本公司或国投 指 国投电力控股股份有限公司

电力

本次债券 指 发行人发行的总额不超过人民币18亿元（含

18亿元）的国投电力控股股份有限公司2019

年面向合格投资者公开发行公司债券

本期债券 指 国投电力控股股份有限公司2019年面向合

格投资者公开发行公司债券（第一期）

本次发行 指 本期债券面向合格投资者的发行

牵头主承销商、簿记管理人、 指

中信证券股份有限公司

债券受托管理人、中信证券

主承销商 指 中信证券股份有限公司、安信证券股份有限

公司和中国国际金融股份有限公司

发行人律师 指 北京天元律师事务所

资信评级机构、评级机构 指 中诚信证券评估有限公司

中国证监会 指 中国证券监督管理委员会

上交所 指 上海证券交易所

证券登记机构 指 中国证券登记结算有限责任公司上海分公

司

簿记建档 指 由簿记管理人记录投资者认购数量和债券

价格的意愿的程序

承销团 指 由主承销商为本次发行而组织的承销机构

的总称

4

交易日 指 上海证券交易所的营业日

法定节假日或休息日 指 中华人民共和国的法定及政府指定节假日

或休息日（不包括香港特别行政区、澳门特

别行政区和台湾地区的法定节假日和/或休

息日）

网下询价日（T-1日） 指 2019年6月10日，为本次发行接受合格投资

者网下询价的日期

发行首日、网下认购起始日 指 2019年6月11日，为本次发行接受投资者网

（T日） 下认购的起始日期

《配售缴款通知书》 指 《国投电力控股股份有限公司2019年面向

合格投资者公开发行公司债券（第一期）配

售缴款通知书》

元 指 人民币元

5

一、本次发行基本情况

1、发行主体：国投电力控股股份有限公司。

2、债券名称：国投电力控股股份有限公司 2019 年面向合格投资者公开发

行公司债券（第一期）。

3、发行规模：本期债券的发行规模为不超过人民币 18 亿元（含 18 亿元）。

4、债券票面金额及发行价格：本期债券票面金额为 100 元，按面值平价

发行。

5、债券期限及品种：本期债券的期限为 10 年。

6、债券利率及其确定方式：本期债券采用固定利率形式，单利按年计息，

不计复利。票面利率将由发行人与主承销商根据网下向合格投资者的簿记建档

结果在预设区间范围内协商确定，在债券存续期内固定不变。

7、发行方式、发行对象及配售安排：本期债券采取网下面向合格投资者

询价配售的方式，由发行人与簿记管理人根据簿记建档情况进行债券配售。本

期债券面向《管理办法》规定的合格投资者公开发行，不向发行人股东优先配

售。具体参见发行公告。

8、配售规则：簿记管理人据本期债券网下询价结果对所有有效申购进行

配售，合格投资者的获配金额不会超过其有效申购中相应的最大申购金额。配

售依照以下原则进行：按照合格投资者的申购利率从低到高进行簿记建档，按

照申购利率从低向高对申购金额进行累计，当累计金额超过或等于本期债券发

行总额时所对应的最高申购利率确认为发行利率，申购利率在最终发行利率以

下（含发行利率）的合格投资者按照价格优先的原则配售；在价格相同的情况

下，按照时间优先的原则进行配售，同时适当考虑长期合作的合格投资者优先。

9、债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在证券登

记机构开立的托管账户托管记载。本期债券发行结束后，债券投资者按照有关

主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作。

6

 10、还本付息方式：本期债券按年付息、到期一次还本。利息每年支付一

次，最后一期利息随本金一起支付。本期债券本息支付将按照本期债券登记机

构的有关规定统计债券持有人名单，本息支付方式及其他具体安排按照本期债

券登记机构的相关规定办理。

11、起息日：本期债券的起息日为 2019 年 6 月 12 日。

12、利息登记日：按照上交所和本期债券登记机构的相关规定办理。在利

息登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就所持本期债券获得

该利息登记日所在计息年度的利息。

13、付息日：本期债券的付息日为 2020 年至 2029 年每年的 6 月 12 日。

如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；每次付息款项不另

计利息。

14、本金兑付日：本期债券的兑付日为 2029 年 6 月 12 日（如遇法定节假

日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日）。

15、担保情况：本期债券无担保。

16、募集资金专项账户：

账户：国投电力控股股份有限公司

账号：0200096819000099110

开户行：中国工商银行北京南礼士路支行

17、信用级别及资信评级机构：经中诚信证券评估有限公司综合评定，发

行人的主体信用等级为 AAA，本期债券的信用等级为 AAA。

18、债券受托管理人：发行人已聘请中信证券股份有限公司作为本期债券

的债券受托管理人。

19、承销方式：本期债券由主承销商负责组织承销团，以余额包销的方式

承销。

20、拟上市交易场所：上海证券交易所。

7

 21、募集资金用途：本期债券募集资金扣除发行费用后拟用于偿还金融机

构借款、调整债务结构、补充流动资金及适用的法律法规允许的其他用途。

22、新质押式回购安排：发行人主体信用等级为 AAA，本期债券信用等级

为 AAA，本期债券符合进行新质押式回购交易的基本条件，本期债券新质押式

回购相关申请尚需有关部门最终批复，具体折算率等事宜按上交所及证券登记

机构的相关规定执行。

23、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债

券所应缴纳的税款由投资者承担。

与本期债券发行有关的时间安排：

日期 发行安排

T-2 日

刊登募集说明书及其摘要、发行公告

（2019 年 6 月 6 日）

T-1 日 网下询价

（2019 年 6 月 10 日） 确定票面利率

公告最终票面利率

T日 网下发行起始日

（2019 年 6 月 11 日） 簿记管理人向获得网下配售的合格投资者发送配售缴

款通知书

网下发行截止日

T+1 日

网下合格投资者于当日 15:00 之前将认购款划至簿记

（2019 年 6 月 12 日）

管理人指定收款账户

T+2 日

刊登发行结果公告

（2019 年 6 月 13 日）

注：上述日期为交易日。如遇重大突发事件影响发行，发行人和主承销商将

及时公告，修改发行日程。

二、网下向合格投资者利率询价

（一）网下投资者

本次网下利率询价对象/网下投资者为在证券登记机构开立合格证券账户

且符合《公司债券发行与交易管理办法》、《上海证券交易所债券市场投资者适

当性管理办法（2017 年修订）》及相关法律法规规定的合格投资者。合格投资

8

者的申购资金来源必须符合国家有关规定。

（二）利率询价预设区间及票面利率确定方法

本期债券的票面利率询价区间为 4.0%-5.0%。本期债券最终票面利率将由

发行人和主承销商根据网下向合格投资者的簿记建档结果在预设区间范围内协

商确定。

（三）询价时间

本期债券网下利率询价的时间为 2019 年 6 月 10 日（T-1 日），参与询价的

投资者必须在 2019 年 6 月 10 日（T-1 日）14:00-17:00 之间将《国投电力控股

股份有限公司 2019 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）网下利率询

价及认购申请表）》（以下简称“《网下询价及认购申请表》”）（见附件一）传真

至簿记管理人处。

簿记管理人有权根据询价情况调整簿记时间。

（四）询价办法

1、填制《网下询价及认购申请表》

拟参与网下询价的投资者应从本公告中所列示的网站下载《网下询价及认

购申请表》，并按要求正确填写。

填写网下询价及认购申请表时应注意：

（1）应在发行公告所指定的利率区间范围内填写询价利率，超过指定利率

区间范围的询价利率标位无效；

（2）询价可不连续；

（3）填写申购利率时精确到 0.01%；

（4）投资者的最低申购金额不得低于 1,000 万元，超过 1,000 万元的必须

是 100 万元的整数倍；

（5）每一申购利率对应的申购金额为单一申购金额，即在该利率标位上，

投资者的新增认购需求，不累计计算；

9

 （6）每一申购利率对应的申购金额为单一申购金额，即在该利率标位上，

投资者的新增认购需求，不累计计算；

（7）每一合格投资者在《网下利率询价及认购申请表》中填入的最大申购

金额不得超过本期债券的发行规模，簿记管理人另有规定除外。

2、提交

参与利率询价的合格投资者应在 2019 年 6 月 10 日（T-1 日）14:00-17:00

间，加盖单位公章或部门公章或业务专用章的《网下利率询价及认购申请表》

传真至簿记管理人处，并电话确认。

簿记管理人有权根据询价情况要求投资者提供其他资质证明文件。

投资者填写的《网下利率询价及认购申请表》一旦传真至簿记管理人处，

即具有法律约束力，不得撤销。投资者如需对已提交至簿记管理人处的《网下

利率询价及认购申请表》进行修改的，须征得簿记管理人的同意，方可进行修

改并在规定的时间内提交修改后的《网下利率询价及认购申请表》。

申购传真：010-6083 3547

咨询电话：010-6083 4384

3、利率确定

发行人和簿记管理人将根据网下询价结果在预设的利率区间内确定本期债

券的最终票面利率，并将于 2019 年 6 月 11 日（T 日）在上交所网站

（http://www.sse.com.cn）上公告本期债券的最终票面利率。发行人将按上述确

定的票面利率向投资者公开发行本期债券。

三、网下发行

（一）发行对象

本次网下发行对象为在证券登记机构开立合格证券账户且符合《公司债券

发行与交易管理办法》、上海证券交易所债券市场投资者适当性管理办法（2017

年修订）》及相关法律法规规定的合格投资者。合格投资者的申购资金来源必

须符合国家有关规定。

10

 （二）发行数量

本期债券发行规模为不超过 18 亿元。每个合格投资者的最低认购单位为

10,000 手（1,000 万元），超过 10,000 手的必须是 1,000 手（100 万元）的整数

倍。每个投资者在《网下利率询价及认购申请表》中填入的最大申购金额不得

超过本期债券的发行总额，发行人和主承销商另有规定的除外。

（三）发行价格

本期债券的发行价格为 100 元/张。

（四）发行时间

本期债券网下发行的期限为 2 个交易日，即发行首日 2019 年 6 月 11 日（T

日）至 2019 年 6 月 12 日（T+1 日）。

（五）申购办法

1、参与本期债券网下申购的合格投资者应遵守有关法律法规的规定并自行

承担有关的法律责任。

2、凡参与网下申购的合格投资者，申购时必须持有在证券登记机构开立的

合格证券账户。尚未开户的合格投资者，必须在 2019 年 6 月 10 日（T-1 日）

前办理完毕开户手续。

3、欲参与网下申购的合格投资者在网下发行期间自行联系簿记管理人，簿

记管理人根据网下合格投资者认购意向与其协商确定认购数量，并向合格投资

者发送《配售缴款通知书》。参与网下申购的合格投资者应在 2019 年 6 月 12

日（T+1 日）15:00 前将加盖单位公章或部门公章或业务专用章的《网下利率询

价及认购申请表》传真至簿记管理人处，并电话确认。

簿记管理人有权根据询价情况要求投资者提供其他资质证明文件。

参与网下询价的合格投资者无需再次提交《网下利率询价及认购申请表》。

不参与网下询价、直接参与网下申购的各合格投资者应在网下发行截止日之前

将上述资料传真至簿记管理人处。

（六）配售

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 簿记管理人根据网下询价结果及网下发行期间合格投资者认购申请情况对

所有有效申购进行配售，合格投资者的获配金额不会超过其累计有效申购金额。

配售依照以下原则进行：按照投资者的申购利率从低到高进行簿记建档，按

照申购利率从低向高对申购金额进行累计，当所有投资者的累计有效申购金额超

过或等于本期债券发行总额时所对应的最高申购利率确认为发行利率，申购利率

在最终发行利率以下（含发行利率）的投资者按照价格优先的原则配售；申购利

率相同且在该利率上的所有申购不能获得足额配售的情况下，按照等比例原则进

行配售，同时适当考虑长期合作的投资者优先。发行人和簿记管理人有权决定本

期债券的最终配售结果。

（七）缴款

簿记管理人将于 2019 年 6 月 11 日（T 日）向获得配售的合格投资者发送

配售缴款通知书，内容包括该合格投资者的获配金额、应缴款金额、缴款日期、

收款银行账户等。上述配售缴款通知书与合格投资者提交的《网下利率询价及

认购申请表》共同构成认购的要约与承诺，具备法律约束力。

获得配售的合格投资者应按《配售缴款通知书》的要求，在 2019 年 6 月

12 日（T+1 日）15:00 前按时足额将认购款项划至簿记管理人指定的账户。划

款时应注明合格投资者全称和“19 国投电认购资金”字样。

簿记管理人指定的收款银行账户为：

账户名称：中信证券股份有限公司

开户银行：中信银行北京瑞城中心支行

银行账户：7116810187000000121

汇入行人行支付系统号：302100011681

联系人：王雪妍

联系电话：010-60834770

传真：010-60833504

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 （八）违约的处理

获得配售的合格投资者如果未能在《配售缴款通知书》规定的时间内向簿

记管理人指定账户足额划付认购款项，将被视为违约，簿记管理人有权处置该

违约投资者申购要约项下的全部债券，同时，投资者就逾时未划部分按每日万

分之五的比例向簿记管理人支付违约金，并赔偿簿记管理人由此遭受的损失，

并有权进一步依法追究违约投资者的法律责任。

四、认购费用

本次发行不向投资者收取佣金、过户费、印花税等费用。

五、风险揭示

主承销商在已知范围内已充分揭示本次发行可能涉及的风险事项，详细风险

揭示条款参见《国投电力控股股份有限公司2019年面向合格投资者公开发行公司

债券（第一期）募集说明书》。

六、发行人和主承销商

1、发行人：国投电力控股股份有限公司

住所：北京市西城区西直门南小街 147 号楼 11 层 1108

联系地址：北京市西城区西直门南小街 147 号楼 11 层 1108

法定代表人：朱基伟

联系人：孙梦蛟、许新兰

联系电话：010-88006378

传真：010-88006368

2、牵头主承销商、簿记管理人、债券受托管理人：中信证券股份有限公司

住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座

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联系地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦

法定代表人：张佑君

联系人：薛瑛、周伟帆

联系电话：010-60833607

传真：010-60833504

3、联席主承销商：安信证券股份有限公司

住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35、28 层 A02 单元

联系地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35、28 层 A02 单元

法定代表人：王连志

联系人：李姗、肖君、姜运晟、杨孝萌

联系电话：010-83321290

传真：010-83321155

4、联席主承销商：中国国际金融股份有限公司

住所：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层

联系地址：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层

法定代表人：毕明建（代履）

联系人：周梦宇、徐晛、陈彬彬、吴潇然、董一宁、郑岩

联系电话：010-65051166

传真：010-65051156

14

附件一：国投电力控股股份有限公司 2019 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）

网下利率询价及认购申请表

郑重声明

填表前请详细阅读发行公告、募集说明书及填表说明。

本表一经申购人完整填写，且由其经办人或其他有权人员签字及加盖单位公章或部门公章或业务专

用章后，传真至簿记管理人后，即构成申购人发出的、对申购人具有法律约束力的要约。

申购人承诺并保证其将根据簿记管理人确定的配售数量按时完成缴款。

基本信息

机构名称

法定代表人 营业执照号码

经办人姓名 电子邮箱

联系电话 传真号码

证券账户名称（上海） 证券账户号码（上海）

利率询价及申购信息

10 年期（利率区间：4.0%-5.0%）

（每一申购利率对应的申购金额为单一申购金额，不累计计算）

申购利率（%） 申购金额（万元）

中信证券 安信证券 中金公司

% % %

重要提示：参与利率询价的合格投资者，请将此表填妥签字并加盖单位公章或部门公章或业务专用

章后，于 2019 年 6 月 10 日 14：00 至 17：00 间传真至簿记管理人处。申购传真：010-6083 3547，咨询

电话：010-6083 4384。

申购人在此承诺：

1、申购人以上填写内容真实、有效、完整（如申购有比例限制则在该申购申请表中注明，否则视为无

比例限制）；

2、本次申购款来源符合有关法律、法规以及中国证监会的有关规定及其它适用于自身的相关法定或合

同约定要求，已就此取得所有必要的内外部批准；

3、申购人同意簿记管理人根据簿记建档等情况确定其具体配售金额，并接受所确定的最终债券配售结

果；簿记管理人向申购人发出《国投电力控股股份有限公司 2019 年面向合格投资者公开发行公司债券

（第一期）配售缴款通知书》（简称“《配售缴款通知书》”），即构成对本申购要约的承诺；

4、申购人理解并接受，如果其获得配售，则有义务按照《配售缴款通知书》规定的时间、金额和方式，

将认购款足额划至簿记管理人通知的划款账户。如果申购人违反此义务，簿记管理人有权处置该违约申

购人订单项下的全部债券，同时，本申购人同意就逾时未划部分按每日万分之五的比例向簿记管理人支

付违约金，并赔偿簿记管理人由此遭受的损失；

5、申购人理解并接受，如遇有不可抗力、监督者要求或其他可能对本次发行造成重大不利影响的情况，

在经与主管机关协商后，发行人及簿记管理人有权暂停或终止本次发行；

6、申购人理解并接受，若本期债券合计申购金额不足基础发行规模，经发行人及簿记管理人协商一致，

发行人及簿记管理人有权取消本次发行；

7、申购人已阅知《合格投资者确认函》（附件二），并确认自身属于（ ）类投资者（请填写附件二中

投资者类型对应的字母）；

若投资者类型属于 B 或 D，并拟将主要资产投向单一债券的，请打钩确认最终投资者是否为符合基金业

协会标准规定的合规投资者。（ ）是 （ ）否

8、申购人已详细、完整阅读《债券市场合格投资者风险揭示书》（附件三），已知悉本期债券的投资风

险并具备承担该风险的能力；

9、申购人理解并接受，簿记管理人有权视需要要求申购人提供相关资质证明文件，包括但不限于加盖

公章的营业执照、以及监管部门要求能够证明申购人为合格投资者的相关证明；簿记管理人有权视需要

要求申购人提供部门公章或业务专用章的授权书。（如申购人未按要求提供相关文件，簿记管理人有权

认定其申购无效）

经办人或其他有权人员签字：

（单位盖章）

年 月 日

 附件二：合格投资者确认函（以下内容不用传真至簿记管理人处，但应被视为本发行

方案不可分割的部分，填表前请仔细阅读，并将下方投资者类型前的对应字母填入《网下

利率询价及认购申请表》中）

根据《公司债券发行与交易管理办法》及《上海证券交易所债券市场投资者适当性管理

办法（2017年修订）》之规定，请确认本机构的投资者类型，并将下方投资者类型前的对应

字母填入《网下利率询价及认购申请表》中：

（A）经有关金融监管部门批准设立的金融机构，包括证券公司、期货公司、基金管理

公司及其子公司、商业银行、保险公司、信托公司、财务公司等；经行业协会备案或者登记

的证券公司子公司、期货公司子公司、私募基金管理人；

（B）上述机构面向投资者发行的理财产品，包括但不限于证券公司资产管理产品、基

金管理公司及其子公司产品、期货公司资产管理产品、银行理财产品、保险产品、信托产品、

经行业协会备案的私募基金；（如拟将主要资产投向单一债券，请同时阅读下方备注项）

（C）社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金，合格境外机构

投资者（QFII）、人民币合格境外机构投资者（RQFII）；

（D）同时符合下列条件的法人或者其他组织：

1、最近1年末净资产不低于2,000万元；

2、最近1年末金融资产不低于1,000万元；

3、具有2年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投资经历；（如为合伙企业拟将主要

资产投向单一债券，请同时阅读下方备注项）

（E）同时符合下列条件的个人：申购前20个交易日名下金融资产日均不低于500万元，

或者最近3年个人年均收入不低于50万元；具有2年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投

资经历，或者具有2年以上金融产品设计、投资、风险管理及相关工作经历，或者符合第一

项标准的合格投资者的高级管理人员、获得职业资格认证的从事金融相关业务的注册会计师

和律师（金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、

信托计划、保险产品、期货权益等）；

（G）中国证监会认可的其他合格投资者。请说明具体类型并附上相关证明文件（如有）。

备注：如为以上B或D类投资者，且拟将主要资产投向单一债券，根据穿透原则（《公司

债券发行与交易管理办法》第十四条之规定）核查最终投资者是否为符合基金业协会标准

规定的合格投资者，并在《网下利率询价及认购申请表》中勾选相应栏位。

 附件三：债券市场合格投资者风险揭示书（以下内容不用传真至簿记管理人处，但应

被视为本申请表不可分割的部分，填表前请仔细阅读）

尊敬的投资者：

为使贵公司更好地了解投资公司债券的相关风险，根据交易所关于债券市场投资者适当

性管理的有关规定，本公司特为您（贵公司）提供此份风险揭示书，请认真详细阅读，关注

以下风险。

贵公司在参与公司债券的认购和交易前，应当仔细核对自身是否具备合格投资者资格，

充分了解公司债券的特点及风险，审慎评估自身的经济状况和财务能力，考虑是否适合参与。

具体包括：

一、债券投资具有信用风险、市场风险、流动性风险、放大交易风险、标准券欠库风险、

政策风险及其他各类风险。

二、投资者应当根据自身的财务状况、实际需求、风险承受能力，以及内部制度（若为

机构），审慎决定参与债券认购和交易。

三、债券发行人无法按期还本付息的风险。如果投资者购买或持有资信评级较低或无资

信评级的信用债，将面临显著的信用风险。

四、由于市场环境或供求关系等因素导致的债券价格波动的风险。

五、投资者在短期内无法以合理价格买入或卖出债券，从而遭受损失的风险。

六、投资者利用现券和回购两个品种进行债券投资的放大操作，从而放大投资损失的风

险。

七、投资者在回购期间需要保证回购标准券足额。如果回购期间债券价格下跌，标准券

折算率相应下调，融资方面临标准券欠库风险。融资方需要及时补充质押券避免标准券不足。

八、由于国家法律、法规、政策、交易所规则的变化、修改等原因，可能会对投资者的

交易产生不利影响，甚至造成经济损失。

特别提示：

本《风险揭示书》的提示事项仅为列举性质，未能详尽列明债券认购和交易的所有风

险。贵公司在参与债券认购和交易前，应认真阅读本风险揭示书、债券募集说明书以及交

易所相关业务规则，确认已知晓并理解风险揭示书的全部内容，并做好风险评估与财务安

排，确定自身有足够的风险承受能力，并自行承担参与认购和交易的相应风险，避免因参

与债券认购和交易而遭受难以承受的损失。